「ストラテジックキャピタルはどんなヘッジファンド？」
「ストラテジックキャピタルの評判が知りたい！」
ストラテジックキャピタルは2012年に設立された日本のヘッジファンドです。
アクティビスト戦略が特徴のヘッジファンドで、積極的な株主提案をしていく姿勢から、株式投資界隈ではたびたび名前があがります。
この記事では、ストラテジックキャピタルの評判や、ヘッジファンドとしての特徴を解説していきます。
また投資を検討している方向けに、個人投資家におすすめのヘッジファンド「BMキャピタル」も紹介していますので参考にしてください。
ストラテジックキャピタルはどんなファンド？
日本株への投資をしているとたまにニュースなどでストラテジックキャピタルの名前を見ることもあると思います。
そのストラテジックキャピタルがどのようなファンドなのか、以下の項目に分けて解説をしていきます。
ストラテジックキャピタルの会社概要
ストラテジックキャピタルの会社概要は以下の通り。
| 会社名 | 株式会社ストラテジックキャピタル Strategic Capital, Inc. |
|---|---|
| 所在地 | 〒150-0011 東京都渋谷区東3-14-15 MOビル6F |
| 設立 | 2012年9月 |
| 資本金 | 50,000,000円 |
| 株主 | 丸木 強、加藤 楠 |
| 役員 | 代表取締役 丸木 強 取締役副社長 加藤 楠 取締役 今野 優 社外取締役 パチレオ バイオレット 監査役 中塩 信一（公認会計士） |
| 事業内容 | 投資運用業 投資助言業 第二種金融商品取引業 |
| 公式HP | ストラテジックキャピタル |
代表取締役は丸木強氏で、ストラテジックキャピタルの株主でもあります。
設立は2012年の9月と、10年以上の運営歴を持つファンドです。
ストラテジックキャピタルはヘッジファンド
よくネット上では、ヘッジファンドと投資信託のファンドが混同されています。
ストラテジックキャピタルは正真正銘のヘッジファンドです。
ヘッジファンドは、自由な手法で運用できるファンド形態のため、あらゆる戦略で投資収益の最大化を図ります。
ストラテジックキャピタルの運用方針については、公式サイトに以下のように記載されています。
ストラテジックキャピタル「投資方針」
- 原則として、日本で上場している企業に投資をします。
- 私どもが評価する企業価値に比べて、何らかの理由により、市場で低く評価されている株に集中的に投資を行います。
- 市場からの評価が低くなっている要因を改善するように、少数株主として積極的に企業に働きかけます。
- 企業が持つ潜在的な価値を顕在化させます。
基本的に日本株を投資対象としていて、バリュー投資やアクティビスト戦略を得意としているのが特徴です。
代表者は旧村上ファンドの幹部
ストラテジックキャピタルの代表取締役 丸木強氏は、旧村上ファンドの幹部。
村上ファンドとは、過去に「物言う株主」の先駆者として有名になったファンドです。
物言う株主とは、一定数以上の株式を保有し、企業の経営者に対して戦略を提案することで株式価値を高めて利益を得る株主のことです。
丸木強氏は、村上ファンドを幹部として率いていました。
アクティビスト戦略を日本で初めて採用したファンドの幹部だったこともあり、まさにアクティビストファンドのプロと言えるでしょう。
アクティビストファンドとして有名
ストラテジックキャピタルは、村上ファンドの潮流を継いでいてアクティビストファンドとして有名です。
アクティビストファンドとして、主に企業価値の向上と株主還元の促進を行っています。
アプローチ方法は、コーポレートガバナンスの改善や役員人の刷新など、時に経営陣と闘いながら企業価値の向上を目指しています。
また、株価を上げる（安定させる）ための自社株買い戦略などの株主還元策も提案することでリターンを高めているのです。
続いて、ストラテジックキャピタルの評判・口コミを見ていきましょう。
ストラテジックキャピタルの評判・口コミ
評判① 代表丸木強氏の手腕
丸木強氏は界隈では有名人であり、信頼が厚い人物でもあります。
村上ファンドの創業者であることや、アクティビストの第一人者として株主利益を追求する姿勢は凄まじいです。
丸木氏の著書には「モノ言う株主」の株式市場原論があります。
こちらはアクティビスト目線で株式市場について分かりやすく論じていて、評価の高い人気図書です。
丸木氏については、インタビュー動画もYouTubeに上がっていて人柄や戦略について見ることができるので、気になる方は見てみてはいかがでしょうか。
評判② 投資先は日本株式
ストラテジックキャピタルの投資先は原則として日本株です。
ヘッジファンドは、資金をあらゆる投資先に入れることが多いですが、原則日本株に投資をしているはやはりアクティビスト戦略に強みがあるからでしょう。
また、ストラテジックキャピタルは同時に10社前後に投資をしていて、それぞれアクティビストとして活動ができる割合の株式を大量保有しています。
資金力があるからこそできる投資戦略ともいえるでしょう。
評判③ 投資先企業に対し積極的に株主提案をしている
ストラテジックキャピタルは、かなりアグレッシブに株主提案をしています。
以下はX（旧Twitter）でストラテジックキャピタルの動きをまとめているアカウントから引用。
また、このような動きはストラテジックキャピタルが自主的に逐次公開をしています。
公式サイトの「新着情報」から見ることができるので、ぜひご覧ください。
ストラテジックキャピタルの運用実績・大量保有銘柄
こちらではストラテジックキャピタルの運用実績を見ていきます。
運用実績は現在投資中の銘柄と過去の銘柄に分けて見ていきましょう。
まずは現在投資中の銘柄、保有比率、そして株価を紹介していきます。
現在の投資先・保有比率・株価
| 投資先 | 保有比率 | 市場 |
| 東亜道路工業株式会社 | 14.62% | プライム |
| 株式会社有沢製作所 | 4.96% | プライム |
| 大阪製鐵株式会社 | 8.48% | スタンダード |
| 株式会社淀川製鋼所 | 5.03% | プライム |
| 日産車体株式会社 | 3.0% | スタンダード |
| 極東開発工業株式会社 | 7.69% | プライム |
| 株式会社ワキタ | 8.7% | プライム |
| 京阪神ビルディング株式会社 | 5.09% | プライム |
2024年10月現在は、上記の8社に投資をしています。
それぞれ、会社の経営に対して影響力を持つことができる保有比率になっていますね。
続いて、上記11社の直近5年の株価チャートを見ていきましょう。
東亜道路工業株式会社
株式会社ダイドーリミテッド
株式会社有沢製作所
大阪製鐵株式会社
株式会社淀川製鋼所
文化シャッター株式会社
日産車体株式会社
極東開発工業株式会社
株式会社ワキタ
日本証券金融株式会社
京阪神ビルディング株式会社
いかがでしょうか。かなりの確率で株価が上昇しているのが分かるかと思います。
勝率が高くなるのは、ストラテジックキャピタル自体がアクティビストファンドであり、株価上昇のために働きかけることができるからこそでしょう。
補足になりますが、上記のチャートはただ単に5年間のチャートを切りとっているだけです。
それぞれの銘柄によってエントリータイミングが異なることはご了承ください。
過去の投資先
ストラテジックキャピタルの過去の投資銘柄は以下の通りです。
| 世紀東急工業株式会社 | 株式会社タチエス |
| 極東貿易株式会社 | 株式会社淺沼組 |
| 蝶理株式会社 | 東レ株式会社 |
| 図書印刷株式会社 | 新日本空調株式会社 |
| 株式会社内田洋行 | 株式会社帝国電機製作所 |
| 株式会社日本デジタル研究所 | 大和冷機工業株式会社 |
| 株式会社アイネス | 株式会社マックハウス |
| ダブル・スコープ株式会社 | 東洋鋼板株式会社 |
| 日特建設株式会社 | 宝印刷株式会社 |
実に18社もの会社にすでに投資を行っています。
過去10年以上の運営歴の中でストラテジックキャピタルが投資してきた銘柄ですので、チャートはそれぞれご覧ください。
出資条件と出資方法
ストラテジックキャピタルへの出資条件は以下のようになっています。
- 金融資産5000万円以上
- 最低出資額10万ドル
- 3年以上の投資経験
- 解約は四半期に1回のみ
- 1年以上投資できること
ヘッジファンドの中では、比較的出資はしやすい条件です。
ただし、金融資産5000万円以上や投資経験3年以上など投資初心者は投資できない条件にもなっています。
出資方法は、ストラテジックキャピタルに問い合わせるのではなく「Teneo Partners株式会社（テネオ・パートナーズ株式会社）」に問い合わせが必要です。
ストラテジックキャピタルが運用しているのがCayman籍の「Unit Trust」という私募投資信託であり、その販売をテネオ・パートナーズ株式会社が行っているという構図になります。
| 会社名 | Teneo Partners株式会社 （テネオ・パートナーズ株式会社） |
|---|---|
| 所在地 | 東京都中央区京橋3-3-2 小松ビル3階 |
| 電話番号 | 03-4550-2518 |
| [email protected] | |
| HP | https://www.teneopartners.co.jp/ |
出資を相談する場合は、こちらに問い合わせをしましょう。
初心者なら手堅いBMキャピタルもおすすめ
| 社名 | ビーエムキャピタル合同会社 |
|---|---|
| 設立 | 2013年 |
| おもな投資対象 | 日本株 |
| おもな戦略 | バリュー株投資 |
| 期待利回り | 年利10%以上 |
| 最低投資額 | 1000万円 *1000万円未満も相談可能 |
| ロックアップ期間 | 3ヶ月 *3ヶ月に1回出金や解約が可能 |
| 資料請求・ 運用の相談 | 無料 |
| 面談の形式 | オンラインまたは対面 |
| 公式サイト | BMキャピタル公式サイト |
ヘッジファンドを検討しているのであれば、BMキャピタルもおすすめです。
BMキャピタルには以下のような特徴があります。
- 平均年利10%以上でマイナス年度なし
- バリュー株投資を中心に安定運用を継続
- リスク管理能力が極めて高い
- 運用報告書も分かりやすく初心者向き
特筆すべきは、設立以来10年以上マイナスなしで平均年利10%以上を継続していることです。
損失を出さない運用を掲げ、それを実践しています。
BMキャピタルの運用戦略はバリュー投資戦略、アクティビスト戦略、イベントドリブン戦略の3つ。
過剰評価されている銘柄には一切投資しないため、市場の下落に対する耐性が非常に強いのも特徴です。
過去の詳しい運用実績や出資に関する詳細は出資前の面談で聞くことができます。
公式サイトから問い合わせすることで面談日程の調整ができるため、出資を検討される方はこちらからどうぞ。
ストラテジックキャピタルの評判まとめ
今回はストラテジックキャピタルの評判を解説してきました。
ストラテジックキャピタルはアクティビストファンドとして有名なヘッジファンドです。
積極的な株主提案で、経営陣に働きかけることで投資先の株価を上げて結果を出しています。
代表は旧村上ファンドの丸木氏で、ネット上で調べると氏の情報やインタビュー動画なども見ることができます。
ストラテジックキャピタルへの出資を検討しているのであれば、ぜひご覧になってはいかがでしょうか。
